Itinanggi ng Sangay ng World Bank ang mga Natuklasan sa Microfinance sa Cambodia at Ipinatigil ang mga Kaso ng Ombudsman

Itinanggi ang imbestigasyon, patuloy na naghahanap ng ginhawa ang mga nangutang

Noong Hunyo 24, 2026, tinanggihan ng lupon ng International Finance Corporation ang mga natuklasan ng tagapagbantay nito. Lumabas sa imbestigasyon sa mahigit $400 milyong ipinuhunan sa mga nagpapautang ng microfinance sa Cambodia na hindi nasunod ang mga pananggalang at napinsala ang mga nangutang. Sa halip, nagpasyang walang nilabag na patakaran sa sustainability ang institusyon, habang nangakong tutulungan ang 18 taong naghain ng reklamo.

Nagbitiw kinabukasan si Janine Ferretti, direktor heneral ng Compliance Advisor Ombudsman (CAO). Pagkaraan nito, pinagbawalan ng lupon ang tagapagbantay na tumanggap ng mga bagong reklamo tungkol sa microlending at iniutos na suspindihin ang mga kasalukuyang gawain nito. Apektado rito ang 10 kaso sa Cambodia at isa sa Rwanda.

Higit pa sa pagtatalo tungkol sa mga tuntunin ng institusyon ang saklaw ng alitang ito. Inilarawan ng mga nangutang ang panggigipit na magbenta ng lupang sakahan, patigilin sa pag-aaral ang mga anak at umutang muli para bayaran ang dati nang utang. Napagpasiyahan ng CAO na hindi nagsagawa ng sapat na pagsusuri at pangangasiwa ang IFC, ang institusyon ng World Bank Group na nagbibigay-pinansiya sa mga pribadong negosyo.

Ipinagtanggol ng lupon ng IFC ang mga pakinabang ng mga pamumuhunan nito sa Cambodia. Ayon dito, nakarating ang mga kliyente nito sa mahigit 400,000 microenterprise at 1.7 milyong magsasaka, nakalikha ng mga trabaho at nakatulong sa kabuhayan. Ikinatwiran naman ng pamunuan ng IFC na hindi saklaw ng microfinance ang mga patakarang binanggit ng tagapagbantay.

Para sa mga pamilyang naghahanap ng ginhawa, mas limitado ang agarang alok kaysa sa imbestigasyong kanilang ipinaglaban: isang lokal na tagapagpadaloy na tutulong sa 18 nagreklamo na isaayos muli ang kanilang mga utang at gamitin ang mga mekanismo ng Cambodia para sa mga reklamo ng mamimili. Dalawang pamilya pa lamang ang tumanggap nito. Sinabi ng iba na hindi na nila pinagkakatiwalaang pangasiwaan ng IFC ang kanilang mga alalahanin nang malaya at patas.

Umabot sa $37,000 ang utang ng isang pamilyang magsasaka

Sa lalawigan ng Ratanakiri, nangutang sina Rochom Katael at Sal Theun ng halos $8,000 sa Amret para sa kanilang taniman ng kamoteng-kahoy. Dahil pumalpak ang ani, nahirapan silang magbayad buwan-buwan. Kalaunan, umabot sa humigit-kumulang $37,000 ang kabuuang utang nila sa apat na nagpapautang, na pawang sinuportahan ng IFC, samantalang nasa $750 lamang ang taunang kita ng pamilya.

Katumbas ng humigit-kumulang 49 na ulit ng kinikita sa isang taon ang halagang iyon. Sinabi ng kanilang anak na babae, na 16 na taong gulang na ngayon, na iminungkahi ng isang credit officer ng Amret na ipagbili siya ng mga magulang niya sa isang negosyong kilala sa prostitusyon noong 14 na taong gulang siya.

Ganito inilarawan ng dalagita ang naging reaksiyon niya sa pagbisita ng opisyal:

"Natakot ako. Pumunta ako sa kuwarto ko at umiyak," sabi niya.

Kinumpirma ng Amret na iminungkahi ng opisyal nito na magtrabaho ang dalagita para makatulong sa pagbabayad ng utang, ngunit itinanggi nitong nagmungkahi siya ng prostitusyon. Hindi na pumapasok sa paaralan ang dalagita at maghapon siyang nagsasaka. Kumakain nang mas kaunti ang pamilya para makatipid.

Nalaman sa imbestigasyon ng CAO na sinabihan ang ilang pamilya na ipagbili ang kanilang mga anak. Natuklasan din nitong hindi sapat ang pagsusuri sa kakayahan ng mga nangutang na magbayad. Para sa pamilyang umaasa sa ani, maaaring mawalan ng inaasahang pambayad sa utang kapag pumalpak ang pananim, kahit hindi nagbabago ang iskedyul ng pagbabayad.

Anim na nagpapautang at mas malawak na ugnayang pinansiyal

Saklaw ng reklamo ang ACLEDA, Amret, Prasac, Hattha Bank, LOLC at Sathapana. Sama-sama, kumatawan ang anim na institusyon sa mahigit 70 porsiyento ng merkado ng microfinance sa Cambodia noong pinag-aaralan ang imbestigasyon. Direktang nagbigay ng pinansiya ang IFC sa mga nagpapautang at sinuportahan din sila sa pamamagitan ng iba pang organisasyong namumuhunan.

Natukoy rin para sa masusing pagsusuri ang apat na tagapamagitan sa pananalapi: ang Microfinance Enhancement Facility, Microfinance Initiative for Asia Debt Fund, Advans S.A. at North Haven Thai Private Equity Fund L.P. Dinadaluyan ng tagapamagitan ang pera mula sa mga namumuhunan patungo sa iba pang negosyo, kaya may isa pang organisasyon sa pagitan ng IFC at ng nagpapautang sa isang sambahayan.

Pag-aari rin ng IFC ang halos 20 porsiyento ng Amret noong unang pagtatalo tungkol sa imbestigasyon. Kaya kabilang sa ugnayan nito sa microfinance sa Cambodia ang pagmamay-ari, bukod pa sa pagbibigay ng pinansiya.

Ayon sa 2022 Annual Supervision Report ng National Bank of Cambodia, nagkakahalaga ng $10.8 bilyon ang mga ari-arian ng industriya ng microfinance sa Cambodia noong Disyembre 31, 2022. Batay sa pananaliksik ng LICADHO, nasa $4,280 ang karaniwang microloan sa pagtatapos ng 2020, mas mataas kaysa sa taunang kita noon ng 95 porsiyento ng mga Cambodian.

Inilarawan sa pag-aaral ng LICADHO noong Hunyo 2021, na sumaklaw sa 14 na komunidad sa walong lalawigan, ang malawakang paggamit ng titulo ng lupa bilang kolateral. Ang kolateral ay ari-ariang nagsisilbing garantiya sa utang. Kapag sakahan ng pamilya ang kolateral, maaaring malagay sa panganib dahil sa panggigipit sa pagbabayad ang kanilang tahanan at pinagkukunan ng kita.

Paano naging imbestigasyon ang reklamo

Ayon sa LICADHO at Equitable Cambodia, naghain sila ng reklamo noong Pebrero 2022 para sa mga nangutang na naapektuhan; iniulat naman sa unang balita tungkol sa pagsuspinde ng imbestigasyon na Enero ito inihain. Tinanggap ito ng CAO para suriin noong Mayo 2022.

Ipinapaliwanag sa pahayag ng Equitable Cambodia sa yugto ng paghahain ng reklamo kung bakit isinailalim sa pagsusuri ng pagsunod sa patakaran ang kaso: pinili ng ilang nagreklamo ang prosesong iyon, samantalang hindi nagkasundo ang ibang nangutang at mga institusyong pinansiyal na lumahok sa pag-aayos ng alitan. Layunin ng pag-aayos ng alitan na makabuo ng napagkasunduang kasunduan. Sinusuri naman sa pagsusuri ng pagsunod kung sinunod ng IFC ang sarili nitong mga tuntunin.

Inakusahan ng mga organisasyon ang IFC ng mga paglabag na may kinalaman sa child labour, karapatan sa lupa ng mga Katutubo at limang IFC Performance Standards. Saklaw ng mga pamantayang ito ang pagsusuri ng panganib, kondisyon sa trabaho, kaligtasan ng komunidad, pagkuha ng lupa at mga Katutubo. Inakusahan din sa pahayag ang IFC ng paglabag sa talaan nito ng mga ipinagbabawal na pamumuhunan.

Sa loob ng ilang taon, ganito sumulong ang pangunahing mga hakbang:

• Unang bahagi ng 2022: Inihain ng mga nangutang, na kinatawan ng LICADHO at Equitable Cambodia, ang kanilang reklamo.
• Mayo 2022: Tinanggap ng CAO ang reklamo para suriin.
• 2023: Humiling ang pamunuan ng IFC sa lupon na repasuhin ang desisyong mag-imbestiga, saka binawi ang pagtutol nito.
• Oktubre 2025: Nagsumite ang CAO sa lupon ng 142-pahinang ulat matapos ang imbestigasyong tumagal nang halos dalawang taon.
• Hunyo 24, 2026: Tinanggihan ng lupon ang natuklasang hindi pagsunod sa patakaran at inatasan ang pamunuan na tugunan ang pinsalang dinanas ng 18 nagreklamo.
• Hunyo 25, 2026: Inanunsiyo ni Ferretti ang pagbibitiw niya.

Matapos ang siyam na buwang paunang pagsusuri, nakakita ang CAO ng mga paunang palatandaan ng pinsala at posibleng kabiguang sumunod sa mga pamantayan ng IFC. Higit pa rito ang natuklasan ng natapos na imbestigasyon: hindi nagsagawa ng sapat na pagsusuri ang IFC bago mamuhunan at hindi nito sapat na pinangasiwaan ang mga pamumuhunan pagkatapos.

Pagtatalo kung sino ang pinoprotektahan ng mga pananggalang

Unang sinikap ng pamunuan ng IFC na pigilan ang imbestigasyon noong 2023 sa pamamagitan ng prosesong repasong ipinakilala noong 2021. Isinumite ang kahilingan noong Hunyo 29, kasunod ng desisyon ng CAO noong Hunyo 13 na dapat maganap ang imbestigasyon. Unang beses na ginamit ang prosesong ito sa pagrerepaso. Kalaunan, binawi ng pamunuan ang kahilingan at nagpatuloy ang imbestigasyon.

Nakasentro ang hindi pagkakasundo sa kung saklaw ng mga pananggalang pangkapaligiran at panlipunan ng IFC ang pinsalang dinaranas mismo ng mga nangutang. Ikinatwiran ng pamunuan na tinutugunan ng mga kaugnay na tuntunin ang epekto ng pinopondohang negosyo, gaya ng sakahan o tindahan, sa mga tao at lugar sa paligid nito, hindi ang epekto ng pagpapautang sa nangutang.

Itinanggi ng CAO ang interpretasyong ito sa paunang pagsusuri nito. Itinuring nitong kapani-paniwalang may kaugnayan ang mga iniulat na pinsala sa posibleng pagkabigo ng IFC, at sinabing maaaring nabawasan ang mga panganib na ito kung nagsagawa ito ng wastong pagsusuri. Napagpasyahan sa pinal na imbestigasyon na hindi sumunod ang IFC sa mga patakaran nito sa sustainability.

Kumampi sa pamunuan ang lupon. Sa desisyon nito noong Hunyo 24, sinabi nitong:

walang hindi pagsunod sa patakaran sa ilalim ng Patakaran ng IFC sa Sustainability sa Kapaligiran at Lipunan.

Iniwan ng desisyon sa mga nangutang ang alok na tulong mula sa pamunuan, ngunit tinanggihan nito ang konklusyon ng tagapagbantay tungkol sa pananagutan ng institusyon. Sinabi rin ng lupon na nananatili itong nakatuon sa pagkakaroon ng matatag at malayang mekanismo ng pananagutan.

Pagbebenta ng lupa, migrasyon at paghinto ng mga bata sa pag-aaral

Sa loob ng maraming taon, nagdokumento ang LICADHO at Equitable Cambodia ng mga problemang dulot ng utang, kabilang ang pagbebenta ng lupa, pagbawas sa konsumo ng pagkain, pangingibang-bayan para magtrabaho at paghinto ng mga bata sa pag-aaral. Sinabi ni Eang Vuthy, executive director ng Equitable Cambodia, na nakarinig ang organisasyon niya ng katulad na mga karanasan mula sa daan-daang pamilya.

Tinatayang mahigit 167,000 pagbebenta ng lupang may kaugnayan sa utang ang naganap mula 2017, ayon sa pananaliksik na sinuportahan ng pamahalaan ng Germany at binanggit ni Frank Bliss, antropologong pangkaunlaran sa University of Hamburg. Binanggit ni Naly Pilorge, direktor ng outreach ng LICADHO, na ayon sa pananaliksik ay may bentahang dulot ng utang kada 16 na minuto.

Iba ang paliwanag ni Bliss sa mga tagapagtaguyod tungkol sa mga sanhi. Itinuro niya ang mga hindi etikal na credit officer at ang mga sitwasyong nakapaligid sa mga indibidwal na desisyon sa pangungutang. Itinuon naman ng LICADHO at iba pang mananaliksik ang pansin sa mga gawi ng industriya, kabilang ang pag-asa sa lupa bilang panagot, agresibong paghikayat na mangutang at mas mabilis na paglaki ng mga utang kaysa sa kita.

Inilarawan ng isang nangutang na gumamit ng alyas na Sam ang panggigipit sa Siem Reap noong 2022. Nangutang ang pamilya niya ng humigit-kumulang $20,000 sa Sathapana, na may buwanang hulog na halos $500. Bago ang COVID-19, kumikita siya ng humigit-kumulang $13 hanggang $15 kada araw sa pagmamaneho ng tuk-tuk, samantalang $2 hanggang $5 naman ang kinikita ng asawa niya.

Matindi ang ibinagsak ng kita nila nang mawalan ng mga turista. Nagpunta si Sam sa Thailand para magtrabaho noong 2020, umuwi nang matapos ang trabaho at kalaunan ay ipinagbili ang lupa. Ipinakikita ng kaniyang salaysay kung paano nagiging hindi na kayang bayaran ang utang na kinuha para suportahan ang mga plano ng pamilya kapag bumagsak ang kita.

Ipinagtatanggol ng mga nagpapautang ang microfinance at binabanggit ang kaluwagan sa utang

Ayon sa IFC, nakatulong ang microfinance sa Cambodia sa mga tao na palawakin ang negosyo, kumita nang higit at lumikha ng mga trabaho. Kinilala rin nito ang mga alalahanin tungkol sa pagkakautang at binanggit ang pakikipagtulungan nito sa National Bank of Cambodia para magtatag ng credit bureau, na nagbibigay sa mga nagpapautang ng impormasyon tungkol sa kasalukuyang mga utang.

Makakatulong ang credit bureau para malaman ng nagpapautang kung may utang na ang isang tao sa ibang lugar. Mahalaga ang impormasyong ito kapag maraming utang ang mga pamilya, gaya ng pamilya sa Ratanakiri. Kaugnay rin ng mga natuklasan ng CAO ang paraan ng pagsusuri ng mga nagpapautang sa kita ng sambahayan at paniningil sa mga hulog.

Sinabi ni Sok Voeun, punong ehekutibo ng LOLC Cambodia, noong 2022 na pinawalang-bisa ng nagpapautang ang mahigit $4.5 milyon na utang para sa 4,600 kasong nahirapan sa pagbabayad. Kapag pinawalang-bisa ang utang, hindi na inaasahan ng nagpapautang na mababawi ang halagang iyon. Malugod niyang tinanggap ang imbestigasyon at ipinagtanggol ang papel ng responsableng microfinance sa paglilingkod sa mga taong maaaring umasa kung hindi ay sa mga nagpapautang na hindi regulado.

Itinuring ni In Channy, pangulo at managing director ng ACLEDA, na namumulitika at walang batayan ang mga paratang ng mga NGO. Sinabi naman ni Tongngy Kaing, tagapagsalita ng Cambodia Microfinance Association, na tinatanggap ng asosasyon ang isang malayang imbestigasyon at susuportahan ito. Ayon din sa asosasyon, patakaran nito ang lubos na hindi pagpapahintulot sa maling asal ng mga miyembro.

Magkakaiba ang posisyong inilahad ng mga institusyon: ipinagtanggol ng ilan ang kanilang mga gawi, samantalang binanggit naman ng iba ang kaluwagan sa utang at mga tuntunin ng industriya. Gayunman, napag-alaman sa natapos na imbestigasyon ng CAO na napinsala ang mga nangutang at nagkulang ang pangangasiwa ng IFC.

Mas malawak na pagpapatigil sa mga reklamo tungkol sa microfinance

Lumalawak ang epekto ng desisyon sa Cambodia lampas sa orihinal na 18 nagreklamo dahil sa utos ng lupon na suspindihin ang kasalukuyang gawain tungkol sa microlending. Apektado ang 10 kaso sa Cambodia at isa sa Rwanda, bukod pa sa pagbabawal tumanggap ng mga bagong reklamo sa larangang ito.

Tinawag ni Arna Hartmann, senior adjunct professor sa School of Advanced International Studies ng Johns Hopkins University na nagtrabaho sa pananagutan ng mga bangko sa pagpapaunlad, na "hindi pa naririnig" ang desisyon. Sinabi niyang makapipinsala sa kapakanan ng mga tao at sa bisa ng tagapagbantay ang pagbabalik sa mga nagreklamo sa pamunuan ng IFC.

Inilarawan ni David Pred, executive director ng Inclusive Development International, na walang katulad sa pananagutan sa pananalapi para sa pagpapaunlad ang pagtanggi sa mga natuklasan. Sinabi niyang mahalaga ang pagkakaroon ng paraan para humingi ng lunas ang mga taong napinsala ng mga proyektong pinondohan ng pampublikong pera. Pinuna rin ang desisyon ng mahigit 60 nonprofit na organisasyon at eksperto sa pananalapi para sa pagpapaunlad.

Inanunsiyo ng World Bank noong Hunyo na pagsasamahin nito ang CAO at ang dalawa pa nitong mekanismo ng pananagutan. Ayon dito, layunin ng pagbabago na gawing mas simple para sa mga nagrereklamo ang proseso. Kinuwestiyon ni Stephanie Amoako, direktor ng patakaran sa Accountability Counsel, kung magkakaroon ng sapat na kalayaan, pamumuno at suporta ng institusyon ang pinagsamang mekanismo.

Kasabay ng pagtatalo tungkol sa kapangyarihan ng tagapagbantay ang pagbibitiw ni Ferretti at ang muling pagsasaayos ng mekanismo. Pagkaraan ng ilang taong pagsisikap na makapagsagawa ng pormal na imbestigasyon, haharap ngayon ang mga nangutang sa prosesong inaasahang pamumunuan ng IFC, sa halip na ng CAO, para lutasin ang mga hinaing nila tungkol sa microfinance.

Anong tulong ang nakalaan sa mga nagreklamo?

Tutulungan ng iminungkahing lokal na tagapagpadaloy ng World Bank ang 18 nangutang na makipagnegosasyon sa pagbabago ng mga tuntunin ng kanilang mga utang at gamitin ang mga umiiral na paraan ng pagrereklamo sa Cambodia. Maaaring baguhin sa muling pagsasaayos ng utang ang mga tuntunin sa pagbabayad, ngunit wala pang inilalabas na iskedyul o detalyadong mga tuntunin ng kasunduan.

Dalawang pamilya pa lamang ang pumayag sa tulong na ito. Sinabi ng ibang nagreklamo na nawala na ang tiwala nila matapos tanggihan ng IFC ang mga natuklasan ng tagapagbantay. Dahil dito, may agwat sa pagitan ng alok ng bangko at ng tulong na handang tanggapin ng karamihan sa mga nagreklamo.

Sinabi ni Eang Vuthy nang isailalim sa pagsusuri ng pagsunod ang kaso na maaaring magdulot ng ginhawa at kabayaran ang imbestigasyon. Kinasuhan siya habang isinasagawa ang imbestigasyon ng pag-uudyok na gumawa ng krimen o gumambala sa seguridad ng lipunan. Sinabi niyang nahaharap sa malulubhang panganib ang mga nangutang at tagapagtaguyod kapag nagsasalita sila tungkol sa mga nangyari.

Para sa pamilya sa Ratanakiri, kabilang na sa mga epekto ang anak na hindi na nag-aaral, kakulangan sa pagkain at utang na lubhang mas malaki kaysa sa taunang kita. Masusukat ang agarang tulong kung makapagdudulot ito ng mga tuntunin sa pagbabayad na kaya ng pamilya at makatutulong para makabawi ang kanilang gastusin sa sambahayan.

Mahahalagang Punto

• Nakita ng CAO ang mga pagkukulang sa pangangasiwa ng IFC sa mga pamumuhunan nito sa microfinance sa Cambodia na lampas $400 milyon.
• Tinanggihan ng lupon ng IFC ang mga natuklasan tungkol sa paglabag sa patakaran noong Hunyo 24, 2026; nagbitiw kinabukasan si Janine Ferretti, pinuno ng CAO.
• Saklaw ng imbestigasyon ang anim na pangunahing nagpapautang sa Cambodia at mga paratang kabilang ang pagkawala ng lupa, child labour at mapaminsalang pangongolekta ng utang.
• Ipinatigil ng lupon ang kasalukuyang gawain tungkol sa microlending na nakaaapekto sa 10 kaso sa Cambodia at isa sa Rwanda, at ipinagbawal ang mga bagong reklamo.
• Dalawa lamang sa 18 pamilyang nagreklamo ang tumanggap sa iminungkahing tulong.
• Plano rin ng World Bank na pagsamahin ang CAO at ang dalawa pa nitong mekanismo ng pananagutan.