Inaako ng Netherlands ang kontrol sa Nexperia na pag-aari ng China habang tumitindi ang tensiyon sa seguridad

Bihirang pakikialam ng Europe sa mahalagang tagapagtustos ng chip

Gumawa ang Netherlands ng pambihirang hakbang sa paggiit ng direktang kontrol sa mahahalagang pasya sa Nexperia, isang tagagawa ng semiconductor na nakabase sa Netherlands at pag-aari ng Wingtech Technology ng China. Dahil sa mga banta sa seguridad pang-ekonomiya ng Dutch at Europe, at sa pangangalaga ng mahahalagang kaalamang teknolohikal, ipinatupad ng Ministry of Economic Affairs ang Goods Availability Act, isang batas mula sa panahon ng emerhensiya na nagpapahintulot sa pamahalaan na makialam sa mga pribadong kumpanya kapag nanganganib ang suplay ng mahahalagang produkto. Hindi nito ginagawang pag-aari ng estado ang Nexperia. Binibigyan nito ang estado ng kapangyarihang harangin o baligtarin sa loob ng isang taon ang mga pasya ng pamunuan na maaaring makapinsala sa pagpapatuloy ng operasyon ng kumpanya sa Netherlands o Europe, o magsapanganib sa pagkuha ng mga chip nito sa panahon ng emerhensiya. Pinahihintulutang magpatuloy ang pang-araw-araw na produksyon.

Mahalagang tagapagtustos ang Nexperia ng maliliit at makabagong chip na nagpapatakbo sa mga modernong sasakyan, appliance at elektronikong pangkonsumo. Bihira mapansin ang mga bahaging ito, ngunit maaaring mapatigil ng kakulangan ang buong linya ng assembly. Ayon sa mga opisyal ng Dutch, layunin ng pakikialam na bawasan ang panganib na maputol ang suplay sa Europe dahil sa mga problema sa pamamahala, presyur na heopolitikal o biglaang paghihigpit sa pag-export. Agad na naging tampulan ng alitan ang hakbang sa lumalawak na hidwaan sa teknolohiya sa pagitan ng China at Kanluran, kung saan kinondena ito ng Wingtech at tumugon ang Beijing sa pamamagitan ng mga bagong limitasyon sa pag-export para sa mga operasyon ng Nexperia sa China.

Sinundan ang pasya ng hiwalay na aksiyon ng korte sa Amsterdam na nagsuspinde kay Zhang Xuezheng, chairman ng Wingtech, bilang miyembro ng lupon ng Nexperia at nagtalaga kay Dutch businessman Guido Dierick na may mapagpasyang boto. Inilipat sa isang Dutch na abogado bilang tagapangasiwa ang kontrol sa karamihan ng mga bahagi ng Nexperia habang nagpapatuloy ang imbestigasyon. Sa ilalim ng kautusan ng pamahalaan, hindi maaaring ilipat ng Nexperia ang mga ari-arian, palitan ang mahahalagang tauhan o magsagawa ng malalaking transaksiyon nang walang pahintulot sa loob ng hanggang isang taon. Maaaring humiling ng pagsusuri ng hukuman ang kumpanya at mga sangkot na partido, at ayon sa Nexperia, nagpapatuloy ang mga karaniwang operasyon nito.

Ano ang nagtulak sa pasya sa The Hague

Inilarawan ng mga opisyal ang “malulubhang pagkukulang sa pamamahala” at mga agarang palatandaang maaaring malagay sa panganib ang pagpapatuloy ng operasyon ng Nexperia sa Netherlands. Ayon sa Ministry of Economic Affairs, kumilos ito upang pangalagaan kapwa ang suplay ng mahahalagang chip at ang kaalamang nakaugnay sa mga operasyon ng Nexperia sa Dutch at Europe. Inilarawan ang kautusan bilang mahigpit ang saklaw at may takdang panahon. Gayunman, lubhang di-pangkaraniwan ito sa isang bansang nakatuon sa malayang pamilihan, kung saan bihira ang direktang pakikialam sa mga pasya ng kumpanya.

Ipinagtanggol ni Dutch Minister of Economic Affairs Vincent Karremans ang hakbang bilang pagpigil sa pagkaantala ng suplay at pangangalaga sa ekonomiya. Tinukoy niya ang mga agarang palatandaang maaaring lumawak sa kabuuang supply chain ang mga suliranin sa panloob na pamamahala ng kumpanya.

Kamakailan ay nakatanggap ako ng malulubha at agarang palatandaan na may malalaking pagkukulang ang kumpanya na maaaring magsapanganib sa seguridad ng suplay. Magkakaroon ito ng malalaking epekto sa mga ekonomiya ng Europe at Netherlands.

Hindi inilathala ng ministeryo ang detalyadong ebidensiya sa mga sinasabing pagkukulang. Dahil sa kakulangang ito, umigting ang batikos mula sa Wingtech at mga samahang pang-industriya ng China, na nagsasabing politikal ang pananaw ng Netherlands sa isang bagay na dapat ituring na usaping pangkomersiyo. Ipinanukala ng mga opisyal ng Dutch na inaatas ng batas ang mabilis na pagkilos kapag maaaring malagay sa panganib ang mahahalagang produkto, at sadyang ipinagpapatuloy ang produksyon habang inaayos ang pamamahala.

Estratéhikong saklaw ng Nexperia

Nakabase sa Nijmegen ang Nexperia, may humigit-kumulang 12,500 empleyado sa buong mundo at naglalaan ng bilyun-bilyong piyesa bawat taon. Kabilang sa mga produkto nito ang mga diode, transistor, logic device, chip para sa pamamahala ng kuryente at iba pang pundamental na piyesa. Namumuhunan din ang kumpanya sa mga semiconductor na may malawak na bandgap, gaya ng silicon carbide at gallium nitride. Mas mahusay kayanin ng mga materyales na ito ang matataas na boltahe at temperatura kaysa sa tradisyonal na silicon, kaya angkop ang mga ito para sa mga de-kuryenteng sasakyan, mabilisang pag-charge, pagpapalit ng enerhiyang mula sa nababagong pinagkukunan at mga elektronikang pangkuryente sa data center.

Mahalaga ang base ng pagmamanupaktura at pagpapaunlad ng Nexperia sa Europe. Mayroon itong mga pasilidad sa Netherlands at Germany, at nagmamay-ari ito ng pasilidad sa Stockport sa United Kingdom. Noong 2022, iniutos ng mga awtoridad ng Britain na ibenta ng Nexperia ang bahagi nito sa Newport Wafer Fab sa Wales dahil sa mga alalahanin sa pambansang seguridad. Ipinakita nito kung paanong lumawak sa buong Europe ang masusing pagsusuri sa mga ari-arian sa paggawa ng chip na pag-aari ng China.

Bakit kayang magpatigil ng buong industriya ang mga batayang chip

Nakita ng mundo ang kapangyarihang taglay ng mga “simple” na chip noong nagkaroon ng kakulangan sa panahon ng pandemya. Natigil ang paggawa ng mga sasakyan, appliance sa kusina at kagamitan sa network, hindi dahil kulang ang pinakamasulong na processor, kundi dahil sa kakulangan ng mga chip mula sa mas matatandang proseso, gaya ng integrated circuit para sa pamamahala ng kuryente, voltage regulator at microcontroller. Pangunahing tagapagtustos ang Nexperia sa larangang ito. Kapag biglang naharap sa mga paghihigpit sa pag-export o pagkagambala sa loob ng kumpanya ang tagapagtustos ng mga piyesang ito, maaaring kakaunti ang mapagkukunan ng kapalit at humaba ang oras ng paghihintay. Itinuturing ng mga gumagawa ng patakaran na banta sa produksiyong industriyal at mga trabaho ang ganitong pagkakalantad.

Ang legal na kasangkapang ginamit ng Netherlands

Batas mula sa panahon ng Cold War ang Goods Availability Act, na idinisenyo upang tiyakin ang suplay ng mahahalagang produkto sa pambihirang mga sitwasyon. Pinahihintulutan nito ang pamahalaan na magtakda ng mga kondisyon sa mga kumpanya upang manatiling makukuha ang mahahalagang produkto, nang hindi inaangkin ang pagmamay-ari sa mga ito. Sa kasong ito, pinahihintulutan ng kautusan ang ministro na i-veto o baligtarin ang mga pasyang maaaring magpahina sa pagkakaroon ng mga chip ng Nexperia o sa pagpapatuloy ng mga operasyon nito sa Dutch at Europe. Binigyang-diin ng ministeryo na dapat magpatuloy ang produksyon at pansamantala at tiyak ang saklaw ng hakbang.

Unang pagkakataon ito ng paggamit sa batas sa sektor ng chip sa Dutch. Bahagi ito ng kalakarang nakikita sa mga maunlad na ekonomiya, na bumubuo ng mga bagong legal na balangkas para sa seguridad pang-ekonomiya. Pinahigpit na ng Netherlands ang mga pahintulot sa pag-export ng mga masulong na kagamitang panggawa ng chip. Nagkakahanay rin ang mga institusyon ng European Union sa magkakatulad na pagtatasa ng panganib at mga kasangkapan upang protektahan ang teknolohiya at mga supply chain habang sinisikap na manatiling bukas ang mga pamilihan.

Ang papel ng US at paghihigpit sa kontrol sa pag-export

Isinama ang Wingtech sa listahan ng mga entidad ng US noong Disyembre 2024, kaya nalimitahan ang pagkuha nito ng mga produkto at teknolohiya mula sa Amerika. Noong Setyembre 30 ng taong ito, pinalawak ng Washington ang mga paghihigpit upang saklawin ang mga kaugnay na kompanyang hindi bababa sa 50 porsiyentong pag-aari ng mga kumpanyang nasa listahan. Dahil sa pagbabagong iyon, napasailalim ang Nexperia sa mga kontrol ng US sa pag-export, na nagpahirap sa pagkuha nito ng ilang teknolohiya mula sa US at lumikha ng kawalang-katiyakan para sa mga mamimili sa Europe.

Kasabay nito, isiniwalat sa mga dokumentong iniharap sa korte sa Netherlands ang mga tala ng pagpupulong na nagpapakitang nagbangon ang mga opisyal ng US ng partikular na mga alalahanin tungkol sa pamunuan ng Nexperia. Ayon sa mga dokumento, sinabi ng US Bureau of International Security and Nonproliferation sa mga katapat nitong Dutch noong Hunyo na malamang na hindi mabibigyan ng anumang eksemsiyon sa mga kontrol ng US sa pag-export ang kumpanya kung mananatili bilang punong ehekutibo ng Nexperia si Zhang Xuezheng, tagapagtatag ng Wingtech.

Problematiko ang katotohanang ang CEO ng kumpanya ay siya pa ring may-ari na Tsino. Halos tiyak na kailangang palitan ang CEO.

Ayon sa mga opisyal ng Dutch, sarili ang mga pasyang ginagawa ng Netherlands at walang pakikialam ng ibang bansa sa pagsisimula ng pakikialam. Gayunman, dagdag na presyur ang kapaligiran ng mga kontrol sa pag-export. Kung biglang mawalan ng access ang isang tagapagtustos sa mga kasangkapan, software o piyesang gumagamit ng teknolohiya ng US, maaaring kapusin sa suplay ang mga mamimili sa Europe. Tila sinusubukan ng mga awtoridad ng Dutch na bawasan ang panganib na ito sa pagpapatuloy ng produksyon sa ilalim ng mas mahigpit na pangangasiwa habang inaayos ang mga suliranin sa pamamahala.

Tumugon ang China at ang panganib sa mga supply chain

Tumugon ang Beijing sa pamamagitan ng pagpapatupad ng mga kontrol sa pag-export sa Nexperia China at mga subcontractor nito, na pumipigil sa pag-export ng ilang bahaging binuo sa China. Itinuturing ang mga produktong ito na may dalawahang gamit, nangangahulugang maaari itong gamitin sa sibilyan at militar na mga layunin sa ilalim ng mga patakaran ng China. Apektado ang produksyon ng hindi bababa sa isang pabrika sa Guangdong, at nagdaragdag ito ng kawalang-katiyakan para sa mga tagagawa ng sasakyan at kumpanyang elektroniko sa Europe na umaasa sa mga piyesang ito.

Matinding pinuna ng Wingtech ang hakbang ng Dutch. Sa isang ulat sa stock exchange, sinabi ng kumpanya na politikal ang hakbang at lumampas ito sa pagtatasa ng panganib na nakabatay sa mga katotohanan.

Direktang ipinahayag ng Wingtech ang paninindigan nito sa isang ulat para sa mga mamumuhunan.

Labis-labis na pakikialam ito na udyok ng pagkiling na heopolitikal.

Mahigpit ding kinondena ng mga samahang pang-industriya ng China ang pasya. Ayon sa China Semiconductor Industry Association, nagpapahiwatig ang kautusan ng Dutch ng hindi patas na pagtrato sa mga kumpanyang sinusuportahan ng China at nanganganib nitong sirain ang tiwala sa mga supply chain na tumatawid sa mga hangganan.

Mapili at mapanlait ang mga hakbang na ito laban sa mga sangay sa ibang bansa ng mga negosyong Tsino, at pinahihina ng mga ito ang malayang kalakalan.

Ipinakita ng agarang reaksiyon ng merkado ang bigat ng sitwasyon. Bumagsak nang humigit-kumulang 10 porsiyento ang mga bahagi ng Wingtech sa Shanghai matapos ang anunsiyo. Ayon sa Nexperia, sumusunod ito sa lahat ng batas, kontrol sa pag-export at parusa, at patuloy itong nakikipag-ugnayan sa mga awtoridad. Sinabi ng kumpanya na nagpapatuloy ang pang-araw-araw nitong operasyon.

Pamamahala, mga korte at kontrol sa kumpanya

Naging mahalaga ang papel ng Dutch Enterprise Chamber, isang dalubhasang hukuman para sa mga alitang pangkorporasyon. Sinuspinde nito si Zhang bilang miyembro ng lupon ng Nexperia, itinalaga si Guido Dierick na may mapagpasyang boto, at inilipat ang kontrol sa karamihan ng mga bahagi sa isang tagapangasiwang itinalaga ng korte. Ayon sa korte, may matibay na dahilan upang pagdudahan kung sinusunod ang wastong mga patakaran at gawain. Idinisenyo ang mga hakbang na ito upang patatagin ang pamamahala at pigilan ang mabilis na pagbabago sa pagmamay-ari o mga ari-arian habang nagpapatuloy ang imbestigasyon.

Hiwalay dito, ipinagbabawal ng kautusan ng pamahalaan sa loob ng isang taon ang malalaking estratehikong hakbang maliban kung aprubado. Kabilang dito ang pagbebenta ng mga ari-arian, paglilipat ng mahahalagang operasyon o pagbabago sa pamunuan. Layunin ng pagsasama ng pangangasiwa ng korte at kapangyarihan ng ministro na mag-veto na mapanatiling gumagana ang kumpanya habang nililimitahan ang mga hakbang na maaaring magsapanganib sa suplay, intelektuwal na ari-arian o base nito sa Europe.

Kahulugan nito para sa industriya at mga mamumuhunan sa Europe

Ang sektor ng sasakyan ang pinakanakalantad sa anumang pagkagambala sa Nexperia. Kahit panandaliang pagkaantala sa suplay ng mga batayang chip ay maaaring kumalat sa linya ng pag-assembly ng sasakyan, kung saan nakasalalay sa tiyak na daloy ng mga piyesa ang sistemang “just in time.” Sa ngayon, iginigiit ng mga opisyal ng Dutch na nagpapatuloy ang produksyon at sadyang nilimitahan ang saklaw ng kautusan upang maiwasan ang biglaang pagkabigla sa suplay. Gayunman, dagdag na kawalang-katiyakan ang mga kontrol ng China sa pag-export dahil apektado nito ang mga ipinadadalang produkto mula sa Nexperia China at mga kasosyo nito. Sinusuri na ng ilang mamimili sa Europe ang kanilang mga imbentaryo at alternatibong pagkukunan para sa mga partikular na piyesang kakaunti ang pamalit.

Maaaring bawasan ng mga tagagawa ang panganib sa pamamagitan ng pagkuha ng suplay mula sa dalawang mapagkukunan, muling pagdidisenyo upang magamit ang katumbas na mga piyesa, at pakikipagnegosasyon sa mga tagapagtustos para unahin ang kanilang pangangailangan. Nangangailangan ng panahon ang mga hakbang na ito at nagpapataas ng gastos. Isa ito sa mga dahilan kung bakit mas nagiging mapagmatyag ang mga pamahalaan sa iilang pinagmumulan ng suplay ng mga chip mula sa mas matatandang proseso. Kapag nagdududa sa pamamahala o mga pahintulot sa pag-export ng isang kumpanya, maaaring matigil ang buong linya ng produksyon sa mga industriyang walang kaugnayan dito. Umaasa ang Netherlands na mapatatatag ang suplay sa pamamagitan ng mahigpit na pangangasiwa sa Nexperia, sa halip na sapilitang patigilin o angkinin ang kumpanya.

Para sa mga mamumuhunan, ipinakikita ng pangyayaring ito kung paanong maaaring manaig ang mga batas para sa seguridad pang-ekonomiya laban sa karaniwang palagay sa merkado. Bukas pa rin ang Europe sa dayuhang puhunan, ngunit kasama na ngayon sa mga hakbang ng pamahalaan ang mga kasangkapang pansamantalang makapaglilimita sa kontrol ng mga shareholder sa mga partikular na kasong may kinalaman sa mahahalagang produkto. Bahagyang nakasalalay ang tiwala sa kung malinaw na ipinaliliwanag ang mga pakikialam, may takdang panahon ang mga ito at napapailalim sa pagsusuri ng hukuman. Ayon sa pamahalaan, umiiral dito ang tatlong pananggalang na ito.

Paano ito umaangkop sa mas malawak na patakaran sa chip

Bumuo ang mga pamahalaan sa Europe ng mga bagong kasangkapan sa patakaran mula nang ilantad ng pandemya ang mga kahinaan sa suplay. Layunin ng EU Chips Act na palawakin ang produksyon at pananaliksik sa Europe, paikliin ang mga supply line at magbigay ng insentibo sa pamumuhunan sa paggawa ng mga chip, kapwa masulong at mula sa mas matatandang proseso. Pinag-iibayo rin ng mga estadong kasapi ang mga tuntunin sa pagsusuri sa dayuhang pamumuhunan at seguridad ng teknolohiya, kadalasan sa pakikipag-ugnayan sa mga katuwang gaya ng United States at Japan.

Nilimitahan na ng Netherlands ang ilang pag-export ng ASML, ang kumpanyang Dutch na gumagawa ng mga kagamitang panggawa ng chip, patungo sa China. Hiwalay ang mga pasyang iyon sa kaso ng Nexperia ngunit bahagi ang mga ito ng mas malaking pagbabago. Nais ng mga gumagawa ng patakaran na panatilihing bukas ang mga pamilihan habang pinananatili ang kakayahang kumilos kapag nanganganib ang suplay ng mahahalagang produkto. Ipinakikita ng kaso ng Nexperia kung paanong maaaring umabot mula sa paglilisensiya sa pag-export hanggang sa direktang pangangasiwa sa pamamahala ng kumpanya ang balanseng ito kapag nakakakita ang mga opisyal ng banta sa pagpapatuloy ng operasyon.

Mga susunod na hakbang at posibleng senaryo

Apat na larangan ang magiging sentro sa mga darating na buwan. Una, tutukuyin ng mga apela at paglilitis sa Amsterdam kung mananatili ang kasalukuyang mga hakbang sa pangangasiwa at kung kailangan ng mga bagong pagbabago sa lupon. Ikalawa, magpapasya ang Ministry of Economic Affairs kung aling mga pasya ng kumpanya ang maaaring ituloy at alin ang kailangang ihinto o baligtarin sa ilalim ng kautusan. Ikatlo, patuloy na maghahanap ang Wingtech at Nexperia ng mga paraan upang maibalik ang access sa pinaghihigpitang teknolohiya at mga pamilihan, kabilang ang pakikipag-usap sa mga ahensiya ng US tungkol sa listahan ng mga entidad at sa mga regulator ng China tungkol sa mga pahintulot sa pag-export. Ikaapat, pamamahalaan ng mga mamimili ang kanilang imbentaryo at susuriin ang mga alternatibong piyesa upang mapagaan ang epekto ng anumang pagkabigla.

Isang posibleng kalalabasan ang pagbabago sa pamamahala ng Nexperia na makapapawi sa mga alalahanin ng mga awtoridad ng Dutch at makababawas sa panganib ng biglaang hadlang sa pag-export. Maaaring kabilang dito ang panibagong independiyenteng pangangasiwa, mas malinaw na paghihiwalay ng mga operasyon sa Europe at mga pangakong kaugnay ng lokasyon ng mga ari-arian at kaalaman. Isa pang posibilidad ang muling pagsasaayos ng kumpanya upang mahiwalay ang ilang gawain at makasunod sa mga tuntunin sa pag-export. Ang mas malubhang senaryo, na sinasabi ng mga opisyal na nais nilang iwasan, ay ang matagalang mga paghihigpit na magpapababa sa produksyon sa Europe at magtutulak sa malalaking mamimili na humanap ng bagong pagkukunan sa pangmatagalan.

Anuman ang mangyari, masusing susubaybayan ng buong sektor ang kasong ito. Kung mapananatili ng pakikialam na may suplay ang mga linya ng pabrika habang nilulutas ng mga korte at ministeryo ang mga suliranin sa pamamahala, maaari itong maging huwaran sa paghawak sa mahahalagang tagapagtustos na nasasangkot sa gitna ng mga tensiyong heopolitikal. Kung magdudulot naman ito ng pangmatagalang problema sa suplay o matinding pagganti, maaari nitong patigasin ang mga paninindigan sa pandaigdigang kalakalan at gawing mas masalimuot pa ang pamumuhunang tumatawid sa mga hangganan sa sektor ng semiconductor.

Ang mahahalagang punto

• Ginamit ng Netherlands ang Goods Availability Act upang pansamantalang kontrolin sa loob ng isang taon ang mga pasya sa Nexperia habang ipinagpapatuloy ang produksyon.
• Binanggit ng mga opisyal ang malulubhang pagkukulang sa pamamahala at ang pangangailangang pangalagaan ang suplay ng mga batayang chip at kaalamang teknolohikal sa Europe.
• Sinuspinde ng korte sa Dutch ang chairman ng Wingtech bilang miyembro ng lupon ng Nexperia, nagtalaga ng Dutch na ehekutibo na may mapagpasyang boto at inilagay sa pangangalaga ng isang tagapangasiwa ang karamihan sa mga bahagi.
• Hinigpitan sa katapusan ng Setyembre ang mga kontrol ng US sa pag-export laban sa Wingtech at mga kaugnay nitong kumpanya; ipinakikita rin ng mga dokumento sa korte na itinulak ng mga opisyal ng US ang pagbabago sa pamunuan ng Nexperia.
• Nagpatupad ang China ng mga kontrol sa pag-export sa Nexperia China at mga subcontractor nito, na nagdagdag ng kawalang-katiyakan para sa mga mamimili sa sektor ng sasakyan at elektronika sa Europe.
• Tinawag ng Wingtech na labis na pakikialam ang hakbang ng Dutch, habang inilarawan naman ito ng isang samahang pang-industriya ng China bilang mapili at mapanlait.
• Layunin ng kautusan na maiwasan ang biglaang pagkabigla sa suplay habang inaayos ang mga suliranin sa pamamahala, ngunit sinusuri ng mga mamimili ang mga alternatibo sakaling magkaroon ng pagkaantala.
• Itinatampok ng pangyayaring ito ang lumalawak na paggamit ng Europe sa mga kasangkapan para sa seguridad pang-ekonomiya at ang presyur sa mga supply chain ng chip sa gitna ng mas malawak na tensiyong heopolitikal.